반도체 부족이 디스플레이 제조사에 미치는 영향

위기의 원인

• - 감염병 세계적 유행: 위기를 초래한 직접적이고 근본 원인은 팬데믹입니다. 2020년 1월, 많은 국가에서 사람들에게 집에 머물라는 행정 명령을 내렸습니다. 다양한 제품에 대한 수요가 급격히 감소했습니다. 많은 제조사들이 주문을 취소하거나 미뤘습니다. 세계 XNUMX^st 및 2^nd 최대 LCD 제조사인 삼성과 LG가 LCD 생산을 전면 중단하겠다고 선언했다. 많은 LCD 패널 및 IC 제조업체가 주문 중단 또는 집에 ​​머물라는 행정 명령으로 인해 생산을 중단합니다. 그들은 수요를 채우기 위해 신선한 생산 대신 재고를 사용합니다.

• – 행정 명령 및 계획의 혼돈: 팬데믹 때문에 아무도 앞날을 알지 못했습니다. 행정 명령은 학교, 공장, 회사 및 기타 조직에 대한 계획과 동일하게 매월 업데이트되었습니다. 7월이 되자 많은 학교에서 학교를 개인적으로 여는 것이 실용적이지 않고 모든 학생이 온라인 수업을 받아야 한다는 사실을 깨닫기 시작했고 갑자기 노트북, 모니터, TV 및 기타 엔터테인먼트 기기의 주문이 급증했습니다. LCD 패널 제조업체는 이렇게 빠르게 증가하는 수요를 감당할 수 없었습니다. 재고가 빠르게 소진되었고 LCD 공장은 지난 가을부터 24/XNUMX 가동되어 여전히 주문 속도를 따라가지 못했습니다. 가격 인상이 바로 뒤따랐다.

• – 제로 재고 정책: LCD 패널과 IC 가격은 XNUMX년 넘게 하락세를 보였다. 많은 상품 경영진과 관리자에게는 가격이 영원히 떨어질 것이라는 고정된 사고방식이 있었습니다. 공급업체의 경쟁이 치열했기 때문에 대형 고객은 특히 자동차 제조업체의 경우 OTD(정시 배송)에 대해 요구했습니다. 그들은 비용 절감과 현금 흐름을 개선하기 위해 많은 주식을 보유하지 않습니다. 그 결과 재고를 유지하기 위해 전적으로 공급업체에 의존하게 되었습니다. 팬데믹으로 많은 고객이 먼저 주문을 밀어서 공급자가 등골을 오싹하게 만들었습니다. 공급업체들은 산업 겨울을 위한 충분한 현금을 준비하기 위해 재고를 줄이려고 했습니다.

• - 공황: 많은 기업들이 공급업체에 리드 타임을 단축하고 문제 없이 오랫동안 공급할 수 있도록 요청할 수 있다는 고정된 사고방식을 가지고 있었습니다. 오래된 관행으로 인해 생산 라인이 다운될 수 있다는 사실을 갑자기 깨달았을 때 대부분의 사람들은 패닉 상태에 빠졌고 실제로 필요한 것보다 훨씬 더 많이 주문했습니다. 불합리한 상황에 갑자기 물량이 쌓여갔다. 대부분의 IC 제조업체는 부당한 주문을 방지하기 위해 주문 NCNR(변경 불가 및 취소 불가)을 고객에게 통지했습니다.

• – 자극 패키지: 많은 국가의 정부가 경기 부양책을 내놓기 위해 경쟁하고 있으며 시장에 자금이 넘쳐납니다. 배고픔을 참기 위해 고군분투하는 사람들도 있었던 것이 사실입니다. 그러나 대부분의 정부는 실제로 필요한 사람들을 식별하지 못했습니다. 그들은 헬리콥터가 돈을 분배하는 방식을 사용했습니다. 많은 사람들이 돈을 사용하여 가정과 오락을 업그레이드했습니다. 대부분의 정부가 한도 없이 시장에 무제한으로 돈을 공급하겠다고 약속했듯이 대다수의 기업과 개인은 걱정이 없으며 정부가 곤경에 처하면 항상 정부가 구해줄 것으로 기대합니다. 지출 경쟁이 넘쳐나고 있습니다.

결과

• – 2020년 말까지 TV용 LCD 패널은 32인치 119%, 43인치 81%, 55인치 84%, 65인치 46% 증가했습니다.

• – 2020년 말까지 LCD 컨트롤러/드라이버 가격이 약 20% 상승했습니다. 2021년 20월까지 가격은 다시 30~5% 인상되었습니다. IC 부족으로 많은 공장이 줄을 섰습니다. 유통 및 애프터 마켓의 IC 가격은 훨씬 더 높습니다. 블로그에서 STmicro MCU 가격이 70위안에서 XNUMX위안으로 인상되었다고 언급했습니다.

• – LCD 생산에 사용되는 재료 가격도 올랐다. ITO Glass, 편광판, FPB, PCB, 포장재, 포토레지스트, 화학약품 등

• - 다른 부품의 가격도 올랐다. 저항기, 커패시터, LED 등

• – 구리, 니켈, 플라스틱(기름), 물, 전기 등 원자재 가격도 상승했습니다.

• – 우리는 LCD 패널 및 IC의 생산 능력이 실제 시장 수요와 대체로 균형을 이루고 있다고 믿습니다. 광란이 끝나면 가격은 결국 떨어질 것입니다.

• – LCD 패널 가격 인상은 여전히 ​​둔화되고 있다. 우리는 LCD 패널 가격이 보합을 유지하지만 여전히 높은 가격 수준을 유지할 것으로 믿습니다.^rd 및 4^th IC가 여전히 타이트한 공급 상태에 있다면 가격 하락으로 LCD 패널 제조업체에 아무런 이점이 없습니다. 2021년 안에 LCD 패널 가격 하락 예상^nd 2022년 4분기. 가격 하락 속도는 XNUMX분기에 가속화될 것^th 2022년 분기. 슈퍼 핫이 슈퍼 콜드를 만들 것입니다. 2023년에는 LCD 패널이 2~3년 동안 겨울이 될 것으로 예상됩니다.

• – IC는 여전히 급격한 가격 상승에 있습니다. IC 가격이 2에서 상승을 멈출 것이라는 것이 우리의 예측입니다.^nd 2022년 4분기. 가격 하락은 XNUMX일부터 시작됩니다.^th 분기 2022.

• - 시장의 가장 큰 위협은 실제 시장이 크지 않다는 것이다. 대부분의 회사는 너무 많이 주문하여 일부 주문을 취소할 수 있습니다. 일부 고객이 주문을 취소하기 시작하는 것을 볼 때 첫 번째 휴가가 떨어지고 가을이 오는 것을 보는 것과 같습니다. 트레드는 도미노처럼 가속됩니다. 산업의 겨울이 올 것입니다.

• – 우리는 이 광란의 물결을 인공으로 봅니다. 정부는 너무 많은 돈을 찍어냈습니다. 인플레이션은 불가피합니다.